该片深刻聚焦于乔峰这一角色的成长与蜕变，讲述了他在武林世界中所经历的艰辛与挣扎，以及如何凭借绝世武艺和坚韧不拔的意志力逐渐蜕变成一位深谙大义的大侠的故事。 故事背景设定在北宋年间，乔峰是丐帮的帮主，以英雄侠义而著称，受到武林众多人士的拥戴与尊敬。然而，命运却对他开了一个残酷的玩笑，他被指认为契丹人而遭受众叛亲离的困境。在寻找自己的身世和追寻仇人的道路上，乔峰与慕容家的婢女阿朱相识相知，两人之间的情感逐渐滋生。他们一同历经聚贤庄、雁门关、镜湖风波等重重磨难，直至阿朱因马夫人的阴谋被乔峰所误杀。乔峰最终揭开了一切背后的真相，原来一切都是慕容复为了复辟燕国而策划的阴谋。乔峰毅然决然地将正义之剑挥向了慕容复，结束了这场因复仇而起的血腥恩怨。之后，乔峰带着阿朱的遗愿，孤身踏上了前往塞外的旅途。
